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中美关系

争议点

贸易

商品:中国从美国购买的产品不足以满足两国贸易协议的条款,外交僵局迅速恶化,激起了全球对新冷战的担忧。截至今年上半年,根据中国海关总署的数据计算,中国仅购买了今年超过1700亿购买总额约23%的产品和服务。与5月份的19%相比,尽管每月环比增长在加快。但是这意味着中国需要在剩下的半年里购买约1300亿美元产品以完成一月份签订的协议。
中美贸易的争端起于特朗普执政政府对中美贸易逆差的担忧,而这项停息了两个超级经济体对抗的协议中,中国承诺以2017年的贸易额为基准,在2021年结束前购买额外2000亿美元的美国产品和服务。

货币

瑞·达里奥的警告:「桥水基金创始人,《原则》作者」
亿万资产投资者,瑞·达里奥(Ray Dalio)中美的冲突可能引发一场能够损害美元国际地位的“资本战争”。桥水机构的创始人以基于对两国可能的措施,为下一次中美冲突提供方案。
目前美国宽松的财政政策和国内意识形态的分歧正在把美国推向衰落
在最近三个月与市场上的主流货币相比,美元一直在贬值。
可参考:桥水基金与天道财政、税收与财政政策

高盛:
高盛「Goldman Sachs」发出大胆警告,美元正处于失去作为世界储蓄货币地位的危险中,以表示对美元通货膨胀问题的高度担忧。由于国会将采取另一轮财政刺激措施以支撑疫情肆虐下的经济,美联储今年资产负债表已经扩大了约2.8万亿美元,高盛战略分析师警告,美国政策如今是引发货币“贬值恐惧”的板机,这可能终结美元在在全球外汇市场主导力量的统治地位。
尽管此观点在金融圈中是少数,高盛的分析师并没有说他们相信这一定会发生,他们捕获到了本月已经渗透到市场的紧张情绪: 投资者们担心美国大量的印美元会在接下来几年引发通货膨胀,所以已经开始不断地抛售美元并堆积黄金。

香港

国安法:
由于中国在香港成立的国安法,香港居民必须面对一个选择。在全球经济低迷而且衰退的时期,工作非常难找而且国家间的国境收紧。
难以替代的技能,语言和人脉能够让他们在亚洲金融中心蓬勃发展而不必去国外。而海外比如加拿大,澳大利亚和英国的税收是现在税收的三倍高。
“只是因为你在香港发展的好并不意味着你的能力和经历在其他国家被承认。”
金融领域的部分海外移民正在权衡完全更换工作的可能,而不是面对不确定的发展前景。

疫情:
香港计划要求在所有公共封闭空间佩戴口罩。 香港经济持续恶化,主要有两个原因: 一是国安法确立后,香港作为自由金融之都受到西方的质疑。 二是疫情的再度复苏,未来失业率上升。

美国

关闭领事馆:
美国要求中国关闭中方在休斯顿「美国人口第四大城市」的领事馆,这对中美关系非常不利,中国表示会进行报复。美国国务卿 蓬佩奥 对立中美之间的关系,指责中国想要成为世界的霸权,指责中国主席 习近平 如果2022年连任后会形成个人崇拜「类似金正恩在朝鲜」。

中国

芯片:
预期美国对领土的制裁将很快使贸易变得更加困难,通过香港购买中国的计算机芯片进口量正在提高。香港的贸易占中国全部芯片平均进口量的38%以上。上半年经香港输往中国内地的半导体转口货量较2019年同期上升了11%,芯片购买总量几乎增长了一倍。
在北京对亚洲金融中心实施国家安全法之后,美国政府撤销了香港的独立关税区地位以减少了包括芯片在内敏感商品的贸易。这对华为,小米,联想等买家而言,最坏的情况将导致严重的供应瓶颈。

疫情

疫情疫苗

全球疫情:
美国🇺🇸 新冠病毒死亡人数超了15万人,这是世界上最高的官方死亡人数,也是一些州面对肆虐的大流行中的一个严峻里程碑。德克萨斯州,佛罗里达州和加利福尼亚州报告的每日死亡人数创历史新高。
随着数日报告问题的发生,巴西🇧🇷 在将数据从地方政府转移到国家系统后,巴西的病例和死亡人数创下纪录。拉丁美洲国家星期三新增 6.9万 病例,感染人数超过了255万。
俄罗斯🇷🇺 计划最快在8月10号注册冠状病毒疫苗,为其支持者所述的疫苗研发推广的道路扫清了障碍,这将是世界上首次正式官方批准对该病毒进行接种。
在印度🇮🇳 ,生活在最大的贫民窟中10分之6的人发现带有针对新型冠状病毒的抗体,表明他们已经从感染中恢复过来。这似乎是全世界已知的最高人群免疫水平之一。

全球运输:
全球轮船、飞机、卡车运输认为他们还没有准备好应对向全球数十亿人运输新冠病毒疫苗的准备。因为货运公司在疫情打击下,运输能力变弱,他们不得不面对集装箱运输和航空运输能力的减弱以及可以预期的疫苗开发时间。
多年来,运输人员一直在努力减少繁琐的文书工作和升级旧技术,除非尽快解决,否则将影响未来运输前所未有数量的易碎药品的运送。

远程医疗兴起

由于疫情,许多病人即使生病了,也不愿意到医院看病,害怕染上新冠病毒。比如,韩国有世界一流的医疗水平,印度因为医生众多而医疗费用低廉,都在寻找远程医疗的可能性。
由于疫情,远程医疗的市场份额预计到2025年有望从85亿美元上升到225亿美元。并且远程医疗正在改善亚洲地区医疗服务欠缺的局面。

大公司

上市

国内科创50板块由于阿里巴巴集团的蚂蚁金服和中芯国际准备上市的消息而备受关注,科创50板是习主席在2018年底为了防止过多科技巨头赴美上市而而提出的新板块。

业绩超出预期

苹果公司:
苹果公司公布了季度财报营收完全超出了华尔街的预测,导致公司股票在盘后交易里上涨了约5%。这家世界上最大的科技公司的股票在过去一年里上涨了超过80%后,苹果宣布了4对1的拆股计划。
公司第二季度的财报显示营收达到597亿美元,创6月同期纪录。这一数字比去年同期增长了11%,直接打破分析师523亿美元的预测。
疫情使人们呆在家里,这刺激了对苹果设备的需求,以帮助数百万消费者使用互联网与朋友、家人及同事保持联系。苹果公司首席执行官蒂姆·库克「Tim Cook」表示,当苹果关闭商店影响iPhone的销售时,疫情大流行下的封锁政策和远程学习的增加促进了iPad和Mac的销量。
苹果公司4月份发布的更加便宜的iPhone SE,是一个很适合的面对精益的经济状况的举措。公司还计划在今年晚些时候推出带有自家处理器的新Mac电脑,更便宜的HomePod和大量iPhones手机。

特斯拉:
特斯拉连续4个季度「12个月」盈利,为特斯拉进入 标普500 提供条件。特斯拉公布的第二季度「4,5,6月」财报显示每股盈利 0.5 美元,超过了 华尔街大佬 分析的 每股亏损 1.6 美元,总收入下降至 60.4亿 美元, 高于 华尔街大佬们 预期的 54亿 美元。利好消息可能是股票进一步上涨,如果未来股票纳入标普500指数,追踪 标普500 指数的资金经理将不得不购买股票。

业绩低于预期

LVMH奢侈品集团:
7月28日,酩悦·轩尼诗-路易·威登集团「LVMH」,法国 CAC 40 指数排名第一市值的公司,发布了半年度业绩财报后的星期二早上,因为营业利润率大幅下降超出预期,股价大幅下降。股价「401.7 -> 384.4 欧元」下跌4.23%。
而LVMH的竞争对手开云「Kering」和爱马仕「Hermès」分别下跌了1.24%和1.95%。 LVMH集团上半年销售额下降38%至78亿欧元,尽管上半年销售额和预期相符,但是营业利润收缩了12%超出预期,归因是销售减少,打折出售库存产品,关闭生产基地的原因。

麦当劳 :
与麦当劳服务的许多客户一样,麦当劳正在削减支出并节省更多现金。
快餐业巨头周二宣布公司将出售其在日本的业务的部分股权「从49%至少减持到35%」,并且加速关闭已经在计划上未来几年美国的餐厅。美国即将关闭的200家餐厅中,有一半在沃尔玛旁边。
在宣布周二的消息以前,麦当劳已经在削减市场营销的成本并暂停了股票回购。汉堡连锁店在第一季度通过债券市场筹集到了65亿美元作为全球疫情下的保障。
第一季度,麦当劳美国市场营销支出削减了70%,公司打算使用这笔节省下的钱能在接下来的第二季度中保持业务稳定。下半年,麦当劳将在美国和国际市场的营销上投入2亿美元,以吸引客户。

渣打银行,裁员:
渣打银行「Standart Chartered」经开始新一轮的裁员,与德意志银行和汇丰银行等竞争对手一道重启在大流行开始时暂停的裁员。根据知情人士的消息,这家总部位于英国🇬🇧 伦敦的公司已经拟定了数百名计划裁员的员工名单,并且裁员计划也将开始进行。该公司有约8.5万员工。
“裁员计划不是因为COVID-19疫情大流行任何影响导致的结果”,该银行的一份声明中说。渣打银行关注亚洲,非洲和中东的市场,银行的领导人已经面对来自投资者的施压,要求其削减成本以提升公司收益和拉高自家银行的股价。
在首席执行官 比尔·温特斯「Bill Winters」的领导下,渣打银行刚经历了一次彻底的改革,压缩了中层管理团队并投资数十亿美元来改善技术。
可参考:关于公司的系统讨论失业

陷入麻烦

抖音在美国流行,在美创造了10000个工作岗位,但是现在面临被特朗普在11月大选前封禁的风险。另外,美国委员会正在审查抖音母公司字节跳动2017年收购的美国公司后来变成TiTok的商业行为,可能抖音的业务会从母公司被分拆出去。

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